FINRA Series 26 Investment Company Principal Practice Test

Series 26 उन व्यक्तियों के लिए आवश्यक है जो निवेश कंपनी प्रतिभूतियों (जैसे, म्यूचुअल फंड, UITs) और परिवर्तनीय अनुबंधों (परिवर्तनीय वार्षिकी और परिवर्तनीय जीवन बीमा) के अधिग्रहण, वितरण या व्यापार में लगे प्रतिनिधियों की गतिविधियों की सीधे निगरानी करेंगे। इसमें अनुपालन प्रमुख, कार्यालय पर्यवेक्षण क्षेत्र (OSJ) शाखा प्रबंधक जो इन गतिविधियों की निगरानी कर रहे हैं, और अन्य नामित प्रमुख शामिल हैं जो इन उत्पादों में विज्ञापन, ग्राहक खातों और लेनदेन को मंजूरी देने के लिए जिम्मेदार हैं।

उम्मीदवारों को एक FINRA सदस्य फर्म के साथ जुड़े और प्रायोजित होना चाहिए। जबकि कोई औपचारिक पूर्वापेक्षा परीक्षा नहीं है, अधिकांश उम्मीदवार पहले से Series 6 (निवेश कंपनी और परिवर्तनीय अनुबंध उत्पाद प्रतिनिधि) या Series 7 (सामान्य प्रतिभूति प्रतिनिधि) लाइसेंस रखते हैं, क्योंकि Series 26 उन गतिविधियों पर पर्यवेक्षी ज्ञान का परीक्षण करता है जो ये प्रतिनिधि करते हैं। प्रतिभूति उद्योग की आवश्यकताएँ (SIE) परीक्षा पास करना भी एक सामान्य मौलिक कदम है।

Series 26 एक सीमित प्रमुख लाइसेंस है जिसका विशेष ध्यान निवेश कंपनी उत्पादों और परिवर्तनीय अनुबंधों पर है। Series 24 एक व्यापक सामान्य प्रतिभूति प्रमुख लाइसेंस है जो सभी निवेश बैंकिंग और प्रतिभूति गतिविधियों की निगरानी की अनुमति देता है, जिसमें कॉर्पोरेट प्रतिभूतियाँ, प्रत्यक्ष भागीदारी कार्यक्रम, और नगरपालिका प्रतिभूतियाँ शामिल हैं। एक फर्म व्यापक प्रबंधन भूमिका के लिए Series 24 की आवश्यकता कर सकती है, जबकि Series 26 केवल म्यूचुअल फंड और परिवर्तनीय उत्पादों पर ध्यान केंद्रित करने वाले प्रमुखों के लिए पर्याप्त है।

परीक्षा में 110 बहुविकल्पीय प्रश्न होते हैं (100 अंकित, 10 अनांकित प्रीटेस्ट प्रश्न) जिन्हें 2 घंटे और 45 मिनट में पूरा करना होता है। पास करने के लिए 70% या उससे अधिक का स्कोर आवश्यक है। सामग्री पांच प्रमुख क्षेत्रों से ली गई है: पर्यवेक्षी जिम्मेदारियाँ और लिखित प्रक्रियाएँ, शाखा कार्यालय पर्यवेक्षण, अनुपालन और नियामक आवश्यकताएँ, निवेश कंपनी उत्पादों का पर्यवेक्षण, और परिवर्तनीय उत्पादों और सेवानिवृत्ति योजनाओं का पर्यवेक्षण। प्रश्नों में व्यावहारिक पर्यवेक्षी परिदृश्यों पर नियमों के अनुप्रयोग पर जोर दिया गया है।

उम्मीदवारों को 1940 के निवेश कंपनी अधिनियम, 1933 के प्रतिभूति अधिनियम, 1934 के प्रतिभूति विनिमय अधिनियम, और संबंधित FINRA नियमों, विशेष रूप से 3000 (पर्यवेक्षण) श्रृंखला, 2210 (सार्वजनिक संचार), और 4510 श्रृंखला (पुस्तकें और रिकॉर्ड) का ज्ञान होना चाहिए। परिवर्तनीय वार्षिकी (जैसे, नियम 2821) और सेवानिवृत्ति योजनाओं (जैसे, ERISA विचार) से संबंधित नियमों को समझना भी महत्वपूर्ण है।